據海關總署統計，今年5月，我國出口船舶562艘(sou)，出口(kou)額206.8億元(yuan)；1-5月，累計出口(kou)船舶2363艘(sou)，累計同比增長25.0%；出口(kou)額達(da)到1209.8億元(yuan)，同比增長100.1%。

       船舶出口增長迅猛(meng)的同(tong)時(shi)，克拉克森日前(qian)公布的數據顯示，今年1-5月(yue)，全球累計新船訂(ding)單(dan)成交量為726艘、2012萬(wan)CGT（修正總噸），以CGT計同(tong)比增長6%。其中，中國承接了479艘、1230萬(wan)CGT，同(tong)比增長20%，市場占有率(lv)為61%，位居(ju)世(shi)界第一。

       值得注(zhu)意的是，當前(qian)我(wo)國(guo)造船業正在向綠色化(hua)、數字化(hua)和智能化(hua)轉變，船企訂單結構持續(xu)(xu)優化(hua)。業內判斷(duan)，目前(qian)船舶業正處(chu)于(yu)高景氣區間。隨著訂單結構優化(hua)以及高價船陸續(xu)(xu)交付，國(guo)內船企將進(jin)入(ru)業績(ji)高速放量期。

       在(zai)5月底舉辦的業績說明會上，對于(yu)船(chuan)(chuan)舶業的走勢，中國船(chuan)(chuan)舶方面(mian)向《華夏時(shi)報》記者分析稱，船(chuan)(chuan)舶工業周期屬性(xing)(xing)明顯。展望2024年，一方面(mian)全球(qiu)航運業綠色低碳轉型速(su)度加快，以能源運輸為主的海運貿易(yi)格局重構(gou)，全球(qiu)優質(zhi)造船(chuan)(chuan)產(chan)能供給趨(qu)緊(jin)，對新造船(chuan)(chuan)市場(chang)(chang)形成有利支撐(cheng)；但(dan)另一方面(mian)，亦受(shou)全球(qiu)經濟、貿易(yi)增長、地緣政(zheng)治等因素交織影響，當(dang)前航運造船(chuan)(chuan)市場(chang)(chang)面(mian)臨的宏(hong)觀環境的不(bu)確定性(xing)(xing)和復雜性(xing)(xing)也(ye)有所提(ti)升。

       出口和新單激增

       海(hai)關總署于6月7日公布的統計數據顯示，今年前5個(ge)月，我機電(dian)產品(pin)(pin)、高(gao)新(xin)技術(shu)產品(pin)(pin)仍是出口主(zhu)力，繼續保持較好勢(shi)頭。其(qi)中船(chuan)舶、集成電(dian)路(lu)、新(xin)能(neng)源汽(qi)車等(deng)高(gao)附(fu)加值產品(pin)(pin)出口均實(shi)現了(le)快速(su)增長。

       作為我(wo)國(guo)出(chu)(chu)(chu)口(kou)重點(dian)商品之一，5月出(chu)(chu)(chu)口(kou)船(chuan)(chuan)舶562艘(sou)，出(chu)(chu)(chu)口(kou)額(e)(e)206.8億元(yuan)；1-5月，累(lei)計(ji)出(chu)(chu)(chu)口(kou)船(chuan)(chuan)舶2363艘(sou)，累(lei)計(ji)同(tong)比(bi)(bi)增(zeng)長25.0%；出(chu)(chu)(chu)口(kou)額(e)(e)達到1209.8億元(yuan)，同(tong)比(bi)(bi)增(zeng)長100.1%。對比(bi)(bi)來看，今年(nian)4月，我(wo)國(guo)出(chu)(chu)(chu)口(kou)船(chuan)(chuan)舶481艘(sou)，出(chu)(chu)(chu)口(kou)額(e)(e)297.8億元(yuan)；1-4月，累(lei)計(ji)出(chu)(chu)(chu)口(kou)船(chuan)(chuan)舶1809艘(sou)，同(tong)比(bi)(bi)增(zeng)長19.0%；出(chu)(chu)(chu)口(kou)額(e)(e)1002.9億元(yuan)，同(tong)比(bi)(bi)增(zeng)長108.4%。

       近(jin)期，多地(di)海關已陸續公布了1-4月(yue)的船舶(bo)出口數(shu)據(ju)。

       其中(zhong)，據(ju)南京海(hai)關統計，2024年(nian)前4個月(yue)，江蘇省出(chu)口(kou)(kou)各類船(chuan)舶348.3億(yi)(yi)元(yuan)，出(chu)口(kou)(kou)規模(mo)位居全國首位，同(tong)比增(zeng)長90.3%，占(zhan)同(tong)期全國船(chuan)舶出(chu)口(kou)(kou)總值(zhi)的34.7%。船(chuan)型(xing)方面，集裝箱船(chuan)、液貨船(chuan)分別出(chu)口(kou)(kou)174.3億(yi)(yi)元(yuan)和34.3億(yi)(yi)元(yuan)，出(chu)口(kou)(kou)分別增(zeng)長1.9倍(bei)和1.1倍(bei)；

       今年以來，上海船舶(bo)(bo)(bo)出(chu)(chu)口(kou)(kou)延續強勢。1-4月，全市船舶(bo)(bo)(bo)出(chu)(chu)口(kou)(kou)196億(yi)元(yuan)，增(zeng)長87.6%，拉動(dong)同期上海市出(chu)(chu)口(kou)(kou)1.6個百分點；福(fu)建(jian)海關數(shu)據顯示，今年前(qian)4個月，福(fu)建(jian)省出(chu)(chu)口(kou)(kou)船舶(bo)(bo)(bo)總規模達45億(yi)元(yuan)，同比(bi)(bi)增(zeng)長205.7%。在出(chu)(chu)口(kou)(kou)船型方面，集裝箱船和散貨船表現搶眼，前(qian)4個月福(fu)建(jian)省出(chu)(chu)口(kou)(kou)集裝箱船17億(yi)元(yuan)，同比(bi)(bi)增(zeng)長10倍，占(zhan)比(bi)(bi)37.8%；出(chu)(chu)口(kou)(kou)散貨船20.3億(yi)元(yuan)，同比(bi)(bi)增(zeng)長11.3倍，占(zhan)比(bi)(bi)45.1%。

       受益于海外市場，龍頭船(chuan)(chuan)企(qi)一季(ji)度(du)業績表現(xian)優異。以中國(guo)船(chuan)(chuan)舶為(wei)例。2023年(nian)及(ji)2024年(nian)第一季(ji)度(du)，中國(guo)船(chuan)(chuan)舶營(ying)收與歸母凈利潤均實(shi)現(xian)較大幅(fu)度(du)增(zeng)長。整體來看，2023年(nian)扣非凈利潤仍(reng)為(wei)負（-2.91億(yi)元），但在2024年(nian)第一季(ji)度(du)已(yi)經實(shi)現(xian)轉正(zheng)，為(wei)3.38億(yi)元。據(ju)統計，自2012年(nian)以來，中國(guo)船(chuan)(chuan)舶扣非凈利潤已(yi)連續(xu)12年(nian)為(wei)負。不過從2023年(nian)第四季(ji)度(du)，中國(guo)船(chuan)(chuan)舶扣非凈利首(shou)度(du)轉正(zheng)，并連續(xu)保持兩個季(ji)度(du)。

       此外，中國(guo)重工一季度實現營業收入(ru)101.67億(yi)元(yuan)(yuan)，同(tong)(tong)比增(zeng)長49%；招商(shang)輪船實現營業收入(ru)62.54億(yi)元(yuan)(yuan)，較(jiao)上(shang)年同(tong)(tong)期增(zeng)長6.3%；歸屬于上(shang)市公股東的凈利潤為13.75億(yi)元(yuan)(yuan)，較(jiao)去年同(tong)(tong)期增(zeng)長22.62%；扣非(fei)凈利潤達13.59億(yi)元(yuan)(yuan)，同(tong)(tong)比增(zeng)長23.31%等。

       出口猛增(zeng)的同(tong)(tong)時，中(zhong)國船企更是“訂單接到手軟”。6月5日，克拉(la)克森(sen)發布的數據顯示，今年(nian)5月，全(quan)球新船訂單成(cheng)交(jiao)量為(wei)(wei)62艘、180萬(wan)修正總噸（CGT）。其中(zhong)，中(zhong)國承接了54艘、154萬(wan)CGT，以85%的市場(chang)占有(you)率(lv)占據榜首；1-5月，全(quan)球累計新船訂單成(cheng)交(jiao)量為(wei)(wei)726艘、2012萬(wan)CGT，以CGT計同(tong)(tong)比(bi)增(zeng)長6%。其中(zhong)，中(zhong)國承接了479艘、1230萬(wan)CGT，同(tong)(tong)比(bi)增(zeng)長20%，市場(chang)占有(you)率(lv)為(wei)(wei)61%，位居世(shi)界第(di)一。

       《華夏(xia)時報(bao)》記(ji)者看到，目前(qian)多家船(chuan)(chuan)企在(zai)手訂(ding)單(dan)(dan)已排至2027-2028年。例如，5月27日(ri)，揚(yang)(yang)子江(jiang)船(chuan)(chuan)業披露，公(gong)司今年以來新(xin)接船(chuan)(chuan)舶訂(ding)單(dan)(dan)33.2億美元。截至今年5月24日(ri)，揚(yang)(yang)子江(jiang)船(chuan)(chuan)業手持(chi)(chi)訂(ding)單(dan)(dan)達193艘(sou)、745萬修正(zheng)總(zong)噸(dun)，價(jia)值160.8億美元，交付期已排至2028年，繼(ji)續保持(chi)(chi)中(zhong)國民營船(chuan)(chuan)企手持(chi)(chi)訂(ding)單(dan)(dan)歷史最高紀錄。

       在5月底舉行的中國船(chuan)(chuan)舶(bo)2023年度暨2024一(yi)季(ji)度業績說明會(hui)上(shang)，中國船(chuan)(chuan)舶(bo)介紹說，公司目前在手(shou)訂(ding)單飽滿，排期已至2027年年底，部分已到2028年；中船(chuan)(chuan)防務(wu)、江(jiang)龍(long)船(chuan)(chuan)艇(ting)等船(chuan)(chuan)廠(chang)也均表示(shi)當前手(shou)持造船(chuan)(chuan)訂(ding)單飽滿。

       值得一(yi)提的是，部分(fen)訂(ding)單(dan)(dan)(dan)頗具(ju)里程(cheng)碑意義。例(li)如，5月中旬，廣船(chuan)(chuan)(chuan)國(guo)際聯合中國(guo)船(chuan)(chuan)(chuan)舶工業貿易有限公司與韓(han)國(guo)現代物流有限公司再次簽(qian)署生(sheng)效6艘10800車(che)LNG雙燃料汽車(che)運(yun)(yun)輸(shu)(shu)船(chuan)(chuan)(chuan)訂(ding)單(dan)(dan)(dan)，該(gai)船(chuan)(chuan)(chuan)型(xing)是目前全球最大和(he)最先進的雙燃料汽車(che)運(yun)(yun)輸(shu)(shu)船(chuan)(chuan)(chuan)。隨(sui)著這(zhe)批訂(ding)單(dan)(dan)(dan)的簽(qian)署和(he)生(sheng)效，廣船(chuan)(chuan)(chuan)國(guo)際已累計承接了39艘汽車(che)運(yun)(yun)輸(shu)(shu)船(chuan)(chuan)(chuan)訂(ding)單(dan)(dan)(dan)，共計335800個運(yun)(yun)輸(shu)(shu)車(che)位，在(zai)該(gai)細分(fen)市場的接單(dan)(dan)(dan)量(liang)繼(ji)續(xu)保持全球第一(yi)。

       造船行業進入賣方市場

       業(ye)(ye)內(nei)公認，隨著全球船(chuan)市復(fu)蘇向好的發展(zhan)趨勢越來越穩定，目前船(chuan)舶(bo)業(ye)(ye)已(yi)進(jin)入(ru)高景氣區間。根(gen)據中國船(chuan)舶(bo)工業(ye)(ye)協會(hui)此(ci)前發布的數據，行(xing)業(ye)(ye)整體生產(chan)保障系數已(yi)經(jing)超3.5年。2024年中國造船(chuan)完工量將(jiang)在(zai)4500萬載重噸左右，新(xin)接訂單量在(zai)5500萬載重噸左右。克拉克森預計，今年新(xin)造船(chuan)市場的簽單景氣趨勢仍將(jiang)持續。

 ;      方(fang)正證(zheng)券在研報中(zhong)指(zhi)出，本輪造船(chuan)(chuan)周期始于(yu)2020年(nian)下(xia)半(ban)年(nian)集(ji)裝箱船(chuan)(chuan)運價(jia)爆(bao)發。在經濟復蘇、老舊(jiu)船(chuan)(chuan)舶(bo)(bo)汰換、船(chuan)(chuan)舶(bo)(bo)脫碳進(jin)程推進(jin)、地緣(yuan)沖突影響(xiang)等多重因(yin)素持續(xu)影響(xiang)下(xia)，打開了長(chang)周期上(shang)行(xing)(xing)通道(dao)。全球產能經過長(chang)達10年(nian)的出清短期難(nan)以恢復，造船(chuan)(chuan)行(xing)(xing)業進(jin)入賣方(fang)市場。而成本端鋼價(jia)呈(cheng)下(xia)降趨勢，船(chuan)(chuan)企(qi)未來三年(nian)營收盈(ying)利確定(ding)性強；東(dong)吳證(zheng)券研報也認為， 船(chuan)(chuan)舶(bo)(bo)行(xing)(xing)業周期長(chang)達20-30年(nian)，本輪景氣周期始于(yu)2021年(nian)，目前仍處上(shang)行(xing)(xing)階段。

       5月底，在業(ye)績說明會上(shang)，中國(guo)船(chuan)舶集(ji)團綜合技術經濟研究院副(fu)院長包張(zhang)靜表示，船(chuan)舶行業(ye)再度迎來(lai)收獲的黃金季(ji)節。目前船(chuan)廠(chang)手(shou)持訂(ding)單飽滿(man)，而且(qie)訂(ding)單結(jie)構是(shi)高端船(chuan)型(xing)占主導，新(xin)造船(chuan)價格不斷創出新(xin)高。

       “原(yuan)材料鋼材的價格仍然處于相對(dui)低位，匯率相對(dui)于船舶行(xing)業也處于比(bi)較友好的水平。”包張靜分析(xi)稱，在(zai)多重利好因素持續疊(die)加(jia)的作(zuo)用(yong)下，船舶行(xing)業利潤(run)進(jin)入加(jia)速釋放(fang)期(qi)，“總體來(lai)講，今年(nian)的市場情況一定(ding)比(bi)去年(nian)更好”。

       需要注意的(de)是，為(wei)推動(dong)造船(chuan)(chuan)行(xing)業(ye)(ye)從“高(gao)訂單”向“高(gao)價值”邁進，當前(qian)我(wo)國(guo)造船(chuan)(chuan)業(ye)(ye)正在向綠(lv)色(se)化(hua)(hua)、數字化(hua)(hua)和(he)(he)智能化(hua)(hua)轉變。工(gong)業(ye)(ye)和(he)(he)信息化(hua)(hua)部等五部委此前(qian)發布(bu)的(de)《船(chuan)(chuan)舶制(zhi)造業(ye)(ye)綠(lv)色(se)發展(zhan)(zhan)行(xing)動(dong)綱要（2024—2030年）》即指(zhi)出，船(chuan)(chuan)舶制(zhi)造業(ye)(ye)綠(lv)色(se)發展(zhan)(zhan)是全(quan)球海事工(gong)業(ye)(ye)新一輪科技革命和(he)(he)產業(ye)(ye)變革的(de)重要方向，是我(wo)國(guo)船(chuan)(chuan)舶工(gong)業(ye)(ye)實(shi)現高(gao)質(zhi)量(liang)發展(zhan)(zhan)的(de)必然途徑(jing)。

       6月7日，交(jiao)通(tong)運(yun)輸部等十(shi)三部門正式發布(bu)《交(jiao)通(tong)運(yun)輸大(da)規模設備更新行(xing)動方(fang)(fang)案(an)》也(ye)提(ti)出，到(dao)2028年(nian)，船(chuan)(chuan)舶運(yun)力結構得到(dao)有效改善。為實現上述目標，行(xing)動方(fang)(fang)案(an)提(ti)出了老舊營運(yun)船(chuan)(chuan)舶報(bao)廢更新行(xing)動等七項具體(ti)行(xing)動。行(xing)動方(fang)(fang)案(an)明確(que)，加快高(gao)能耗高(gao)排放老舊運(yun)輸船(chuan)(chuan)舶報(bao)廢更新；支持內河客船(chuan)(chuan)10年(nian)、貨(huo)船(chuan)(chuan)15年(nian)以及(ji)沿海(hai)客船(chuan)(chuan)15年(nian)、貨(huo)船(chuan)(chuan)20年(nian)船(chuan)(chuan)齡(ling)以上老舊船(chuan)(chuan)舶加快報(bao)廢更新；加強船(chuan)(chuan)舶燃(ran)油質量監管(guan)，健全船(chuan)(chuan)舶大(da)氣(qi)污染物監視監測體(ti)系(xi)等。

       根據工信部的數據，2023年中(zhong)國造(zao)船(chuan)業綠(lv)色(se)轉型(xing)提(ti)速，LNG、甲醇動(dong)力(li)綠(lv)色(se)船(chuan)舶(bo)訂(ding)(ding)單快(kuai)速增長，氨燃(ran)料預留、氫燃(ran)料電池等零碳船(chuan)舶(bo)訂(ding)(ding)單取得突破，新(xin)接綠(lv)色(se)動(dong)力(li)船(chuan)舶(bo)訂(ding)(ding)單國際(ji)份(fen)額達到(dao)57%。例如，2023年，中(zhong)國船(chuan)舶(bo)手(shou)持(chi)(chi)訂(ding)(ding)單結(jie)構不斷改善，中(zhong)高端綠(lv)色(se)船(chuan)型(xing)不斷涌現(xian)。在手(shou)持(chi)(chi)訂(ding)(ding)單中(zhong)，綠(lv)色(se)船(chuan)型(xing)占比超45%。

       進(jin)入6月份，中國(guo)(guo)船(chuan)(chuan)企依舊接(jie)單頻繁。例如，近日(ri)，廣船(chuan)(chuan)國(guo)(guo)際與(yu)新加坡(po)Eastern Pacific Shipping Pte. Ltd.（EPS）和越南(nan)(nan)Asia Pacific Shipping（ASP）在希臘分別(bie)簽(qian)(qian)署(shu)(shu)了4艘(sou)(sou)11.1萬(wan)噸LNG雙燃料油船(chuan)(chuan)（LRⅡ）和2艘(sou)(sou)5萬(wan)噸甲(jia)醇(chun)(chun)雙燃料油船(chuan)(chuan)（MR）建造合同；廣船(chuan)(chuan)國(guo)(guo)際與(yu)新加坡(po)Eastern Pacific Shipping Pte. Ltd.（EPS）和越南(nan)(nan)Asia Pacific Shipping（ASP）在希臘分別(bie)簽(qian)(qian)署(shu)(shu)了4艘(sou)(sou)11.1萬(wan)噸LNG雙燃料油船(chuan)(chuan)（LRⅡ）和2艘(sou)(sou)5萬(wan)噸甲(jia)醇(chun)(chun)雙燃料油船(chuan)(chuan)（MR）建造合同等。

       分(fen)析(xi)人士判斷，船舶(bo)業(ye)高(gao)景氣大環境下，隨著(zhu)訂單結構優化以(yi)及高(gao)價船陸續交付，國(guo)內船企(qi)也將(jiang)進入業(ye)績高(gao)速放量(liang)(liang)期(qi)。廣船國(guo)際辦(ban)公室高(gao)級業(ye)務經(jing)理彭永(yong)桂(gui)向(xiang)《華夏時報》記者強調，近年來，中(zhong)國(guo)船舶(bo)工業(ye)在高(gao)質量(liang)(liang)發展中(zhong)取得(de)了(le)顯著(zhu)成(cheng)效，其(qi)供(gong)應鏈產業(ye)鏈日益完善，一系列關鍵核(he)心技術實現(xian)了(le)自(zi)主突破，所建(jian)造的船舶(bo)成(cheng)本更加自(zi)主可控(kong)，船舶(bo)質量(liang)(liang)和建(jian)造周期(qi)都能夠(gou)得(de)到(dao)保證。